העלילה מתרחשת ביפו של שנות השישים, הרוויה בתרבויות ומנהגי פולקלור של העולים החדשים. יוסף סימנטוב המכונה בפי חבריו "קזבלן", בן למשפחה שעלתה ממרוקו, זכה בעת שירותו לעיטור הגבורה. אך לאחר שחרורו הוא אינו מצליח למצוא את מקומו בחברה. הוא מנהיג חבורת נערים (ה"ברילנטינים"), המציקה לתושבי השיכון ומטילה אימה על השכונה. הוא מתאהב ברחל, בתו של פלדמן הפולני, מראשי השיכון שאינו מרשה להם להתרועע יחד בשל מוצאו. במקביל, יאנוש, בעל חנות הנעליים, המאוהב גם הוא ברחל, מנסה להפליל את קזבלן במטרה לחבל בסיכוייו לזכות בה. מנקודה זו מתפתחת ומסתעפת העלילה, כשהעירייה רוצה לפנות את תושבי השיכון ולהרוס אותו בתואנה שהוא אינו ראוי למגורים.